Hai mã tăng trưởng để mua và giữ lâu dài: Crowdstrike, AMD

Giữa một xu hướng bán tháo đang đè nặng lên các cổ phiếu công nghệ, hai công ty này có thể được chứng minh là những lựa chọn đầu tư thông minh trong những năm tới.

Không có cách nào để tránh khỏi thực tế các cổ phiếu công nghệ đang phải chịu đựng rất nhiều trong năm 2022. Một số nhà đầu tư đang tìm kiếm những nơi an toàn hơn để đặt cược tiền của họ nhằm giúp đối phó với lạm phát cao và sự không chắc chắn trên thị trường chứng khoán.

Tuy nhiên, lĩnh vực công nghệ có lịch sử là một nơi tuyệt vời dành cho nhà đầu tư. Và việc bỏ qua vĩnh viễn các xu hướng công nghệ dài hạn có thể sẽ khiến nhà đầu tư trả giá với việc bỏ lỡ một số cơ hội tuyệt vời.

Đó là lý do tại sao – ngay cả trong bối cảnh bán tháo đang diễn ra trong lĩnh vực công nghệ – nhà đầu tư vẫn nên xem xét nắm giữ cổ phiếu Crowdstrike (CRWD) và Advanced Micro Devices (AMD) khi hai công ty này khai thác thị trường an ninh mạng và chất bán dẫn đang ngày càng mở rộng. Sau đây là lý do tại sao hai cổ phiếu công nghệ này đáng để mua và nắm giữ trong thập kỷ tới.

1. CrowdStrike vẫn đang tăng trưởng, và rẻ hơn nhiều so với trước đây

CrowdStrike là một công ty an ninh mạng dựa trên đám mây giúp khách hàng bảo vệ mọi thứ từ máy tính để bàn đến thiết bị di động khỏi các mối đe dọa, và đó là một hoạt động kinh doanh rất lớn. Thị trường bảo mật đám mây toàn cầu được ước tính sẽ đạt đến giá trị 77,5 tỷ USD vào năm 2026, và CrowdStrike đã thực hiện một công việc tuyệt vời để thu lợi từ không gian này.

Trong Q2 năm tài chính 2023 của công ty (báo cáo vào ngày 30 tháng 8), tổng doanh thu của Crowdstrike đã tăng 58% lên 535,2 triệu USD và dòng tiền tự do tăng 84% lên 136 triệu USD. Số lượng khách hàng đăng ký của công ty đã tăng 51% so với cùng kỳ năm ngoái lên 19.686, đánh dấu sáu quý liên tiếp với tăng trưởng từ 50% trở lên.

Ngay cả với kết quả quý tài chính thứ hai mạnh mẽ đánh bại ước tính đồng thuận của các nhà phân tích, giá cổ phiếu Crowdstrike đã phải chịu đựng cùng với sự suy yếu của thị trường rộng lớn hơn. Nhưng sụt giảm này đã khiến cổ phiếu Crowdstrike trở nên rẻ hơn nhiều so với trước đây.

Công ty an ninh mạng hiện đang giao dịch ở mức giá chỉ bằng 16 lần doanh thu dự phóng của công ty, giảm đáng kể so với hệ số giá trên doanh thu 55 lần của cổ phiếu một năm về trước.

Với mức giá rẻ hơn của cổ phiếu và khả năng tiếp tục tăng trưởng của công ty bất chấp những quãng thời gian khó khăn, cổ phiếu an ninh mạng này có vẻ là một giao dịch mua thông minh dành cho các nhà đầu tư dài hạn đang tìm cách khai thác thị trường an ninh mạng khổng lồ.

2. AMD có các nguồn doanh thu đa dạng và đang giao dịch với giá chiết khấu

AMD là một công ty bán dẫn hàng đầu được hưởng lợi từ cả thị trường đơn vị xử lý trung tâm (CPU) và thị trường đơn vị bộ xử lý đồ họa (GPU), với các GPU cung cấp rất nhiều tiềm năng tăng trưởng trong tương lai.

Cổ phiếu của công ty đã giảm cùng với nhiều cổ phiếu công nghệ khác trong năm qua, và kết quả Q3 của công ty đã không giúp ích gì nhiều. Doanh thu phân khúc máy khách của công ty đã giảm 40% so với cùng kỳ năm ngoái xuống còn 1 tỷ USD vì nhu cầu PC đang chậm lại.

Nhưng quý vừa rồi của công ty không chỉ có tin xấu. Nhờ các phân khúc doanh thu đa dạng của AMD, họ đã được hưởng lợi từ mức tăng trưởng doanh thu ấn tượng đến 45% so với cùng kỳ năm ngoái của phân khúc trung tâm dữ liệu để đạt đến 1,6 tỷ USD và mức tăng trưởng doanh thu 14% của phân khúc gaming để đạt đến 1,6 tỷ USD.

Những dòng doanh thu đa dạng trong các thị trường tăng trưởng nhanh đang mang lại cho nhà đầu tư một cơ hội dài hạn với AMD. Doanh số bán dẫn cho thị trường trung tâm dữ liệu sẽ tăng từ một thị trường trị giá 9,5 tỷ USD vào năm ngoái thành một thị trường ước tính đạt đến 14,1 tỷ USD vào năm 2027.

Thậm chí còn ấn tượng hơn, toàn bộ thị trường GPU sẽ tăng lên quy mô ước tính khoảng 130 tỷ USD vào năm 2027 từ chỉ 24 tỷ USD vào năm ngoái.

Với cổ phiếu AMD bị vùi dập trong năm qua nhưng công ty vẫn đang trải nghiệm tăng trưởng từ một số phân khúc doanh thu cốt lõi của mình, cổ phiếu đang có vẻ là một giao dịch mua thông minh cho nhà đầu tư vào lúc này. Cổ phiếu AMD hiện đang giao dịch với hệ số giá trên thu nhập dự phóng chỉ 15 lần, thấp hơn nhiều so với hệ số 34 lần một năm về trước.

Ở mức giá đó, ông lớn bán dẫn này đang được giao dịch tương đối rẻ so với năm ngoái. Và với các cơ hội đang có trong không gian GPU rộng lớn, AMD sẽ có thể tiếp tục hưởng lợi để tăng trưởng trong nhiều năm nữa.

Huân Hà - Theo fool.com