Hai mã chia cổ tức hàng đầu nên mua trong năm 2023: Bristol Myers Squibb, Microsoft

Những điểm chính

• Bristol Myers Squibb tiếp thị những sản phẩm thiết yếu và luôn biết cách đổi mới.

• Microsoft có lợi thế cạnh tranh vững chắc và sở hữu các cơ hội tăng trưởng quan trọng.

• Cả hai công ty đều tăng cổ tức đáng kể trong 5 năm qua.

Các công ty này được được mệnh danh là ác nhà lãnh đạo lâu năm trong ngành kinh doanh của mình.

Có nhiều yếu tố để yêu thích cổ phiếu chia cổ tức ngoài tiềm năng về thu nhập thụ động của chúng. Các công ty phân phối cổ tức thường xuyên và nhất quán có xu hướng sở hữu hoạt động kinh doanh vững chắc có thể tồn tại trong môi trường đầy thách thức. Ngoài ra, lựa chọn tái đầu tư cổ tức có thể tăng đáng kể lợi nhuận trong thời gian dài.

Tổng lợi nhuận của S&P 500 trong vài thập kỷ qua, bao gồm cả cổ tức được tái đầu tư, cao hơn nhiều so với lợi nhuận khi không có các khoản thanh toán được tái đầu tư. Chính yếu tố này đã khiến cổ phiếu chia cổ tức trở thành mục tiêu tuyệt vời cho các nhà đầu tư dài hạn.

Chúng ta hãy cùng đào sâu hai công ty trả cổ tức vững chắc sau đây để cân nhắc mua và nắm giữ chúng mãi mãi: Bristol Myers Squibb (BMY) và Microsoft (MSFT).

Dữ liệu BMY theo YCharts.

1. Bristol Myers Squibb

Những gã khổng lồ dược phẩm như Bristol Myers có thể là những cổ phiếu tuyệt vời nên nắm giữ "mãi mãi" do các loại thuốc công ty cung cấp sẽ không bao giờ lỗi mốt. Nhưng để duy trì tính cạnh tranh trong ngành này, điều quan trọng là phải tiếp tục đổi mới và phát triển các loại thuốc mới.

Bristol Myers đã chứng tỏ khả năng làm được điều đó. Chỉ riêng năm ngoái, nhà sản xuất thuốc đã giành được một số phê duyệt quan trọng, bao gồm Sotyktu điều trị bệnh vẩy nến mảng bám; thuốc ung thư Opdualag; và Camzyos, thuốc điều trị bệnh liên quan đến tim.

Bristol Myers có hơn 50 hợp chất lâm sàng đang được phát triển và vài chục thử nghiệm lâm sàng đang diễn ra. Do đó công ty sẽ liên tiếp thu về các phê duyệt mới lẫn các chỉ định bổ sung. Từ đây giúp công ty tạo ra doanh thu và thu nhập ổn định, mặc dù phải giải quyết các vấn đề quan trọng liên quan đến thời hạn bảo hộ bằng sáng chế. Năm ngoái, thuốc trị ung thư Revlimid của Bristol Myers - một trong những loại thuốc bán chạy nhất - bắt đầu đối mặt với sự cạnh tranh từ các loại thuốc gốc.

Những trở ngại liên quan đến bằng sáng chế không phải là hiếm đối với các công ty dược phẩm có quy mô như Bristol Myers. Nhưng miễn là công ty tiếp tục đổi mới, nhìn chung mọi chuyện vẫn sẽ ổn.

Đến năm 2025, Bristol Myers sẽ trên đà đạt doanh thu từ 10 tỷ đô la đến 13 tỷ đô la từ các sản phẩm mới của mình, bao gồm cả những sản phẩm đã được phê duyệt vào năm ngoái và từ năm 2019 trở lại đây. Và những loại thuốc này sẽ tiếp tục tạo ra doanh thu ngày càng tăng trong nhiều năm sau đó trước khi hết hạn bảo hộ bằng sáng chế.

Vì vậy, các nhà đầu tư có thể vẫn tin tưởng công ty sẽ tiếp tục tạo ra kết quả tài chính vững chắc và giúp công ty thưởng cho các cổ đông thông qua việc tăng cổ tức. Bristol Myers đã tăng các khoản thanh toán lên 42,5% trong năm năm qua. Hiện công ty đang mang lại tỷ suất cổ tức là 3,15% so với mức 1,74% của S&P 500. Đồng thời tỷ lệ chi trả bằng tiền mặt của công ty chỉ ở mức 36,1%.

Tóm lại, Bristol Myers có nhiều đặc điểm của một cổ phiếu trả cổ tức xuất sắc đáng để nắm giữ mãi mãi.

2. Microsoft

Microsoft có lẽ được biết đến nhiều nhất với hệ điều hành máy tính (OS), lĩnh vực công ty vẫn tiếp tục dẫn đầu. Tất nhiên, công ty không đơn độc trong lĩnh vực hệ điều hành máy tính vì sự bành trướng ngày càng lớn của các đối thủ cạnh tranh như Apple. Tuy nhiên, tính đến tháng 6 năm 2022, Microsoft vẫn chiếm 76% thị phần.

Yếu tố này trên thực tế giúp đảm bảo tuổi thọ của Microsoft. Các sản phẩm của công ty, bao gồm hệ điều hành và các công cụ năng suất như Teams, Outlook, Excel và các sản phẩm khác, là một phần quan trọng trong cuộc sống hàng ngày của các cá nhân và doanh nghiệp. Vì thế rất khó có thể chứng kiến các đối thủ cạnh tranh hoàn toàn vượt qua được vị thế vững chắc của công ty.

Và điều đó đồng nghĩa Microsoft có chi phí chuyển đổi cao, lợi thế cạnh tranh mạnh mẽ, cùng với một trong những thương hiệu có giá trị nhất trên thế giới. Công ty cũng đang từng bước tiến sâu vào lĩnh vực điện toán đám mây với nền tảng Azure, một trong những phân khúc phát triển nhanh nhất của công ty.

Trong quý thứ hai năm 2023, kết thúc vào ngày 31 tháng 12, doanh thu toàn công ty tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái, trong khi doanh thu của Azure tăng 31%. Trên theo đơn vị tiền tệ không đổi, tổng doanh thu tăng 7% và Azure tăng 38%.

Microsoft là một cỗ máy hái ra tiền với 59,6 tỷ đô la tiền mặt tự do. Điều đó cho phép công ty rót tiền vào các cơ hội sinh lời, chẳng hạn như ngành điện toán đám mây (ngành sẽ tiếp tục phát triển với tốc độ tốt) cũng như trí tuệ nhân tạo. Lượng tiền mặt dồi dào cũng cho phép Microsoft tăng cổ tức thường xuyên, công ty đã tăng cổ tức gần 62% trong 5 năm qua.

Mặc dù tỷ suất cổ tức là 1,12% thấp hơn mức trung bình của S&P 500, nhưng các nhà đầu tư cần nhìn xa hơn nữa. Bởi hoạt động kinh doanh vững chắc, lợi thế cạnh tranh, cơ hội tăng trưởng và tỷ lệ chi trả tiền mặt hợp lý là 31,8% giúp đảm bảo công ty sẽ tiếp tục thành công. Công ty sẽ không sớm giảm cổ tức hoặcc tạm dừng khoản thanh toán của mình.

Hậu Dương - Theo fool.com