Call Margin là gì? Cách khắc phục cho những nhà đầu tư bị Call Margin

Thuật ngữ Call Margin đang là một điểm nóng trong giới đầu tư chứng khoán. Đặc biệt là khi thị trường đang trải qua những biến động không ổn định. Điều này khiến nhiều nhà đầu tư cảm thấy lo lắng và không biết rõ về khái niệm này. Vậy thực sự Call Margin là gì? Và khi nào nhà đầu tư phải đối mặt với tình trạng Call Margin? Cách khắc phục thế nào? Trong bài viết hôm nay hãy cùng với InfoFX tìm hiểu vấn đề này.

Tìm hiểu Call Margin là gì?

Hãy khám phá khái niệm Call Margin là gì và tầm quan trọng của nó trong đầu tư chứng khoán. 

Call Margin - khái niệm quan trọng trong đầu tư

Định nghĩa Margin

Margin hay còn được gọi là giao dịch ký quỹ. Là quá trình mà nhà đầu tư vay tiền từ các công ty chứng khoán để mua cổ phiếu. Cổ phiếu được sử dụng làm tài sản thế chấp trong giao dịch này.

Điều này cho phép nhà đầu tư tận dụng đòn bẩy tài chính để tối ưu hóa lợi nhuận với số vốn vừa phải. Tỷ lệ cho vay margin thường phụ thuộc vào nhiều yếu tố. Các yếu tố cần được kể đến như thời điểm vay, quy định của công ty chứng khoán, và giá trị của cổ phiếu được nắm giữ.

Call Margin là gì?

Call Margin là gì? Call Margin hay còn được biết đến với tên lệnh gọi ký quỹ. Đây là thông báo từ sàn giao dịch đến nhà đầu tư ngay khi mức ký quỹ giảm xuống dưới mức ngưỡng cho phép. Để duy trì tình trạng, nhà đầu tư phải thêm tiền vào tài khoản hoặc bán bớt cổ phiếu. Để giúp đạt lại mức ký quỹ an toàn.

Nhà đầu tư bị Call Margin khi nào?

Mỗi sàn giao dịch đặt ra các ngưỡng "Call Margin" khác nhau. Khi giá trị tài sản ròng trên tổng giá trị cổ phiếu giảm dưới mức tỷ lệ an toàn được quy định. Các công ty chứng khoán sẽ thông báo về tình trạng Call Margin qua email và tin nhắn để yêu cầu nhà đầu tư đề xuất giải pháp. 

Sau một khoảng thời gian từ khi thông báo được gửi đi, nếu nhà đầu tư không thực hiện điều chỉnh và đưa mức đòn bẩy về mức an toàn, cổ phiếu trong danh mục của họ có thể bị bán bớt để giải quyết nợ.

Những dấu hiệu cho thấy việc bị Call Margin

Nhà đầu tư có thể nhận biết nguy cơ của việc bị Call Margin thông qua các dấu hiệu sau:

• Biến động của thị trường làm thay đổi giá cổ phiếu: Cổ phiếu mua có thể không có chất lượng tốt hoặc doanh nghiệp phát hành cổ phiếu có kế hoạch kinh doanh không tốt. Dẫn đến lỗ lãi và giảm cổ tức cho cổ đông.
• Thị trường giảm điểm: Tỷ lệ Margin có thể ảnh hưởng đến sự bám trụ của nhà đầu tư. Đặc biệt khi toàn bộ nền kinh tế đảo chiều lao dốc. Ví dụ, nếu sử dụng tỷ lệ Margin là 1:1, nhà đầu tư sẽ mất một lượng tương đương. Tuy nhiên, nếu sử dụng đòn bẩy 1:3, thì hậu quả của việc lỗ sẽ tăng lên gấp 3 lần so với bình thường.

Cách tính Call Margin là gì?

Sau khi nhận được thông báo Call Margin, nhà đầu tư cần thực hiện các biện pháp can thiệp. Bạn sẽ được đưa ra hai lựa chọn: hoặc bán đi một phần cổ phiếu, hoặc bổ sung thêm tài sản đảm bảo. Việc này để duy trì tỷ lệ tài sản ròng so với giá trị cổ phiếu lớn hơn tỷ lệ được cho phép. Dưới đây là cách tính số tiền ký quỹ cần phải bổ sung:

Số tiền ký quỹ bổ sung = (Tỷ lệ ký quỹ - Tỷ lệ ký quỹ duy trì) x Tổng giá trị tài sản trên tài khoản giao dịch ký quỹ tính theo giá thị trường.

Nhà đầu tư cần lưu ý gì để tránh Call Margin

Để tránh bị Call Margin, nhà đầu tư nên tuân thủ các nguyên tắc sau:

Những lưu ý giúp nhà đầu tư tránh khỏi Call Margin

• Luôn cảnh giác khi thị trường giảm mạnh. Sử dụng margin trong khi thị trường biến động có thể tăng nguy cơ cho nhà đầu tư. Đặc biệt, khi giá cổ phiếu giảm, tài khoản của bạn có thể chịu sự suy giảm đáng kể.
• Để giảm nguy cơ hãy đa dạng hóa danh mục đầu tư. Tái cơ cấu danh mục để giảm bớt áp lực từ các cổ phiếu suy yếu, tập trung vào các cơ hội tiềm năng. Hãy chuẩn bị sẵn sàng tận dụng thời cơ khi thị trường phục hồi.
• Luôn kiểm soát tâm lý và tình trạng tâm trạng. Khi thị trường bắt đầu phục hồi, có thể xảy ra tình trạng FOMO (Fear Of Missing Out - Sợ lỡ cơ hội) khiến nhà đầu tư cảm thấy cần phải mua vào với toàn bộ tài sản margin. Tuy nhiên, hãy tránh bị lừa vào các bẫy bull trap (mạng lưới bò tấn công) để không mất thêm thời gian và tài sản.

Kết luận

Tóm lại, Call Margin là một khái niệm quan trọng trong giao dịch chứng khoán, đòi hỏi sự hiểu biết và quản lý rủi ro. Hy vọng rằng thông qua bài viết này, InfoFX đã giúp bạn hiểu rõ hơn về khái niệm Call Margin là gì. Và, cách hạn chế rủi ro khi sử dụng công cụ này trong đầu tư. Chúc các bạn luôn thành công.

Thu Hà